當(dāng)前我國電解鋁行業(yè)出現(xiàn)較嚴(yán)重的產(chǎn)能過剩，行業(yè)效益大幅下降

 

　　目前國內(nèi)大部分冶煉行業(yè)產(chǎn)能過剩，其中電解鋁產(chǎn)能過剩的問題尤為突出。根據(jù)工信部原材料工業(yè)司的統(tǒng)計，2012年我國電解鋁產(chǎn)量為1988萬噸，同比增長13.2%，但產(chǎn)能增長更快，達(dá)到2765萬噸，產(chǎn)能利用率僅為71.9%。

 

　　在產(chǎn)能過剩、需求不足的情況下，鋁價明顯下降，利潤大幅縮水。以河南省為例，2012年其電解鋁產(chǎn)量為368.8萬噸，占全國產(chǎn)量的18.6%，規(guī)模以上企業(yè)的鋁冶煉包括氧化鋁和電解鋁主營業(yè)務(wù)收入雖然達(dá)到957.0億元，但虧損33.85億元，電解鋁行業(yè)技術(shù)較為先進(jìn)的上市公司焦作萬方鋁業(yè)股份有限公司下面簡稱為焦作萬方的電解鋁業(yè)務(wù)虧損高達(dá)4億多元。

 

　　2013年以來，我國電解鋁行業(yè)價格下跌、效益下降的狀況并未好轉(zhuǎn)。當(dāng)前，我國電解鋁行業(yè)的產(chǎn)能仍然在快速增加。據(jù)工信部統(tǒng)計，電解鋁在建產(chǎn)能約有1000萬噸。而全球電解鋁市場供應(yīng)也嚴(yán)重過剩，據(jù)報道全球最大的鋁生產(chǎn)企業(yè)俄羅斯鋁業(yè)近期表示，公司計劃在2014年繼續(xù)大幅減產(chǎn)，并呼吁全行業(yè)減產(chǎn)。

 

　　因此，隨著新疆等西部地區(qū)電解鋁產(chǎn)能的逐步釋放，而國內(nèi)外需求短期內(nèi)難以改善，我國電解鋁行業(yè)的產(chǎn)能過剩問題將日益突出，亟待有效化解。

 

　　我國電解鋁行業(yè)產(chǎn)能過剩的原因探析

 

　　經(jīng)過調(diào)研，我國電解鋁行業(yè)產(chǎn)能過剩的背后有著較為深刻的技術(shù)、經(jīng)濟(jì)、體制等多方面原因，其中體制原因尤其成為近年來吸引眾多電力企業(yè)、民營企業(yè)如希望集團(tuán)、山東信發(fā)、山東魏橋等進(jìn)入電解鋁行業(yè)并不斷新建產(chǎn)能的主要原因。

 

　　再次，地方政府的政績沖動與我國電價政策的區(qū)域不平衡等體制原因，更成為近年來電解鋁產(chǎn)能迅猛增長的主要原因。經(jīng)過多年的發(fā)展，我國電解鋁行業(yè)的技術(shù)壁壘已大幅降低，而高資本投入、產(chǎn)能投建較快以及下游需求廣泛、對GDP拉動作用強的特點，卻使其成為地方政府拉動GDP、解決就業(yè)較好的抓手。各地政府在過去十年間電解鋁需求旺盛的情況下具有極強的產(chǎn)能投建和優(yōu)惠補貼的沖動，在局部利益驅(qū)動下大干快上，在招商引資中往往給予土地、稅收、優(yōu)惠電價等政策支持，幫助企業(yè)報批甚至“先建再報批”等現(xiàn)象也屢見不鮮，使得電解鋁行業(yè)的新增產(chǎn)能持續(xù)增長。更為重要的是，2010年以來國家取消優(yōu)惠電價和加快西部大開發(fā)的政策相繼出臺，在現(xiàn)有電力體制下，新疆等西部省份的電價優(yōu)勢凸顯，刺激了我國電解鋁產(chǎn)能在西部地區(qū)的爆炸性增長，僅新疆一省就新增了一個全國產(chǎn)量。

 

　　用電成本是電解鋁生產(chǎn)中的最大成本，占到總成本的40%—50%，電價增加1分錢，每噸電解鋁的生產(chǎn)成本直接增加140元—145元；而電解鋁技術(shù)的相對成熟使得技術(shù)進(jìn)步與管理改善對成本下降的影響不大，從而使得電價成為電解鋁發(fā)展的決定性因素，電價差異就直接影響了企業(yè)的生死存亡與行業(yè)布局。目前，我國電解鋁行業(yè)用電價格基本呈現(xiàn)出四個檔次。第一檔，使用網(wǎng)電，在河南電價為0.64元／度，這樣的企業(yè)已經(jīng)沒有生存空間，中東部地區(qū)使用網(wǎng)電的企業(yè)紛紛停產(chǎn)或關(guān)閉，如河南林豐鋁業(yè)公司技術(shù)與設(shè)備雖然先進(jìn)，但用網(wǎng)電成本太高，不得不停產(chǎn)，上市公司神火股份公司的沁奧鋁業(yè)從2012年5月起也一直處于關(guān)停狀態(tài)。第二檔，使用直購電，目前在河南能降低電價0.12元即0.52元／度，這種模式也不能保證企業(yè)長久生存，僅能減少虧損。第三檔，自備發(fā)電加較高并網(wǎng)費，如河南省每度自備電需向國家電網(wǎng)交過網(wǎng)費8分錢，使得電價大致是0.40元／度—0.46元／度，這類企業(yè)基本能做到微利或不虧損。第四檔，自備發(fā)電不交并網(wǎng)費或只交1分錢至3分錢并網(wǎng)費，這類企業(yè)目前主要集中在山東省和西部地區(qū)，他們的電價新疆地區(qū)加上物流成本并折算成電價能在 0.36元／度，成為目前國內(nèi)最有競爭力的電解鋁生產(chǎn)能力。因此，不同地區(qū)由于電價政策的差異使得電解鋁企業(yè)無論其技術(shù)與管理水平如何，而僅僅因為電價不同就處于一個完全不平等的競爭環(huán)境中。近年來新增的大量電解鋁產(chǎn)能，基本上都是基于第四檔電價所建，也催生了由于煤炭資源豐富而電力價格異常便宜的新疆在電解鋁規(guī)劃產(chǎn)能方面再造一個中國的奇特現(xiàn)象。

 

　　最后，在西部地區(qū)電解鋁新增產(chǎn)能大幅增加的同時，中東部地區(qū)原有的電解鋁產(chǎn)能退出緩慢，從而最終造成了我國電解鋁總產(chǎn)能的大幅凈增長。2011年之后，中東部地區(qū)由于市場煤價大幅下降導(dǎo)致有自備電廠的電解鋁企業(yè)發(fā)電成本大幅度降低，地方政府逐步認(rèn)識到通過企業(yè)自身的努力，再借鑒山東的政策經(jīng)驗 如電價中繳納較低的過網(wǎng)費，本地企業(yè)因為有區(qū)域優(yōu)勢，完全具備和西部企業(yè)競爭的可能，就加大了對企業(yè)的過渡性支持和扶持政策，中東部企業(yè)僵而不死，使西部新投產(chǎn)的產(chǎn)能成為凈增長，全國產(chǎn)能規(guī)模急劇擴(kuò)張。

 

　　因此，當(dāng)前我國電解鋁行業(yè)的產(chǎn)能過剩，一方面是上述原因造成的近年來電解鋁行業(yè)總體產(chǎn)能大幅增加的供給過剩，另一方面是我國經(jīng)濟(jì)增速近兩年逐步回落、進(jìn)入增長轉(zhuǎn)換期而客觀造成的需求不足，這兩者相疊加，再加上全球電解鋁行業(yè)也面臨產(chǎn)能過剩和需求不足的問題，從而使得目前我國的電解鋁產(chǎn)能過剩問題愈加突出。

 

　　各地政府與企業(yè)已采取一些措施來化解電解鋁產(chǎn)能過剩，但仍存在較大困難

 

　　面對行業(yè)危局，各地政府與企業(yè)已經(jīng)采取了一些行政、經(jīng)濟(jì)、技術(shù)等方面的措施來緩解電解鋁產(chǎn)能過剩，取得了一定成效。

 

　　一是在供給側(cè)控制新增產(chǎn)能、淘汰落后產(chǎn)能。中東部原有的電解鋁生產(chǎn)地區(qū)紛紛把嚴(yán)格準(zhǔn)入、提高門檻及淘汰落后作為化解產(chǎn)能過剩的關(guān)鍵舉措，這也是剛剛發(fā)布的《國務(wù)院關(guān)于化解產(chǎn)能嚴(yán)重過剩矛盾的指導(dǎo)意見》提出的核心措施之一。從實踐中看，以河南省為例， 已經(jīng)提前完成了《國務(wù)院關(guān)于化解產(chǎn)能嚴(yán)重過剩矛盾的指導(dǎo)意見》到2015年底前的淘汰落后產(chǎn)能任務(wù)。

 

　　二是在需求側(cè)大力發(fā)展鋁的精深加工。各地政府紛紛把延伸鏈條、加強高端加工作為化解產(chǎn)能過剩的重要途徑，支持電解鋁企業(yè)積極向產(chǎn)業(yè)鏈下游延伸，發(fā)展技術(shù)含量高、附加值高、能耗低、無污染的精深加工產(chǎn)品，以下游帶動上游，優(yōu)化投資結(jié)構(gòu)，提升經(jīng)濟(jì)效益。就全國范圍而言，2012年我國鋁材產(chǎn)量為3074萬噸，同比增長15.9%，增幅雖然回落10.9個百分點，但鋁壓延加工的利潤有所增長；國內(nèi)在7000系鋁合金[ 有色商機(jī):鋁合金型材 ]強韌化熱處理方面的創(chuàng)新技術(shù)研發(fā)成功，突破了航空用高性能鋁合金制備的關(guān)鍵技術(shù)。作為電解鋁生產(chǎn)大省的河南省，鋁加工產(chǎn)量從2009年的 322萬噸增加到2012年的609.2萬噸，幾年間加工量幾乎翻了一番，年均增長高達(dá)23.6%，遠(yuǎn)高于電解鋁產(chǎn)量的增幅，有效地推動了電解鋁的本省消化，提高了企業(yè)效益。此外，河南省還強化創(chuàng)新驅(qū)動，加快推進(jìn)汽車用鋁合金板熱處理、高精度大截面鋁合金型材等關(guān)鍵技術(shù)的產(chǎn)業(yè)化，提升產(chǎn)業(yè)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)。

 

　　三是通過完善電解鋁生產(chǎn)鏈、推廣先進(jìn)技術(shù)和提升管理來降低生產(chǎn)成本。由于在現(xiàn)有電價體制下實際存在四檔不同的電價，電解鋁企業(yè)建設(shè)自備電廠成為降低生產(chǎn)成本的捷徑。各地電解鋁企業(yè)在政府的支持與幫助下紛紛建設(shè)“煤水—發(fā)電—煉鋁”的生產(chǎn)鏈條，如焦作萬方參股焦煤趙固能源公司30%股份，并已建設(shè)2×300MW熱電聯(lián)產(chǎn)發(fā)電機(jī)組；神火股份公司的神火鋁業(yè)本著“先電后鋁，以電定鋁”的策略，在新疆煤炭豐富地區(qū)配套建設(shè)4×350MW的電廠和80萬噸電解鋁項目。就全國范圍看，到今年上半年，電解鋁行業(yè)擁有自備電廠的產(chǎn)能已占總產(chǎn)能的60%。此外，河南省還發(fā)布節(jié)能減排和循環(huán)經(jīng)濟(jì)重點技術(shù)推廣目錄，重點推廣實施了低溫低電壓鋁電解等技術(shù)，支持了一批余熱余壓發(fā)電等項目建設(shè)；焦作萬方公司通過管理改進(jìn)亦使得其三項費用率維持在行業(yè)最低水平。隨著新技術(shù)的廣泛推廣，2012年我國鋁錠綜合交流電耗下降到13844千瓦時／噸，同比下降58千瓦時／噸，全年節(jié)電約12億千瓦時； 2013年1—6月，我國鋁錠綜合交流電耗進(jìn)一步下降到13762千瓦時／噸，同比下降了114千瓦時／噸，節(jié)電12.1億千瓦時。

 

　　盡管化解電解鋁產(chǎn)能過剩的努力取得了一定效果，但是從全國總的情況來看，按照“消化一批、轉(zhuǎn)移一批、整合一批、淘汰一批”的原則，面臨的困難仍然較大。

 

　　一是中東部地區(qū)現(xiàn)存的電解鋁產(chǎn)能進(jìn)一步化解的壓力較大， “消化一批”、“淘汰一批”困難較多。二是事實存在的政策性障礙使得企業(yè)“整合一批”困難重重。在調(diào)研中企業(yè)反映，由于產(chǎn)能過剩，企業(yè)有兼并重組的需求，但現(xiàn)有政策使得實際操作存在較大障礙，如：證券行業(yè)的同業(yè)競爭規(guī)定造成相關(guān)上市公司的兼并重組成本過高；現(xiàn)有電力政策阻礙了建設(shè)或吸收的發(fā)電企業(yè)為電解鋁企業(yè)提供廉價的電力；跨區(qū)域、跨行業(yè)、跨所有制的重組難度較大等等。三是區(qū)域之間不平衡的電價政策仍然主導(dǎo)了新疆等西部地區(qū)電解鋁產(chǎn)能的迅猛擴(kuò)張，“轉(zhuǎn)移一批”不是少了，而是向西部轉(zhuǎn)移與新建的電解鋁產(chǎn)能太多。盡管產(chǎn)能過剩已經(jīng)成為電解鋁全行業(yè)的基本共識，但由于電價政策在區(qū)域之間的不平衡客觀上形成了西部地區(qū)如新疆的低電價，其電價與中東部相比低0.2元／度左右，直接造成電解鋁生產(chǎn)成本比中東部地區(qū)降低20%左右，使得相關(guān)投資者對獲得超額利潤的預(yù)期十分強烈，進(jìn)而誘發(fā)了投資沖動，加劇了新疆等西部地區(qū)電解鋁產(chǎn)能的“大干快上”。此外，由于目前全球范圍內(nèi)電解鋁產(chǎn)能都過剩，向境外轉(zhuǎn)移產(chǎn)能亦存在諸多困難。

 

　　進(jìn)一步化解電解鋁產(chǎn)能過剩的幾點建議

 

　　總體而言，在剛剛頒布的《國務(wù)院關(guān)于化解產(chǎn)能嚴(yán)重過剩矛盾的指導(dǎo)意見》以下簡稱《指導(dǎo)意見》的基礎(chǔ)上，我們認(rèn)為應(yīng)加強政策執(zhí)行與配套，進(jìn)一步壓供拓需，從供需兩方面完善政策，努力化解電解鋁產(chǎn)能過剩。具體有以下幾點建議。

 

　　在供給側(cè)，建議多策并舉嚴(yán)格壓縮電解鋁產(chǎn)能，尤其應(yīng)加快推進(jìn)電價改革，打消產(chǎn)能快速擴(kuò)張的沖動。

 

　　其一，應(yīng)嚴(yán)格執(zhí)行《指導(dǎo)意見》，“嚴(yán)禁建設(shè)新增產(chǎn)能項目”、“分類妥善處理在建違規(guī)項目”、“清理整頓建成違規(guī)產(chǎn)能”、“淘汰和退出落后產(chǎn)能”，建議可對違規(guī)建設(shè)產(chǎn)能收取罰金，以建立淘汰落后產(chǎn)能基金，并針對產(chǎn)能淘汰和退出在財政補貼、企業(yè)轉(zhuǎn)產(chǎn)、職工安置等方面出臺具體扶持政策。

 

　　其二，切實消除政策性障礙，落實好“整合一批”，推進(jìn)企業(yè)的兼并重組，具體而言：建議在證監(jiān)會《并購重組審核分道制實施方案》對電解鋁等九個推進(jìn)兼并重組重點行業(yè)進(jìn)入快速豁免／快速審核通道的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步研究并降低同行業(yè)上市公司兼并重組的成本；建議調(diào)整電力政策，允許龍頭企業(yè)建設(shè)或吸收的現(xiàn)有發(fā)電企業(yè)為其電解鋁生產(chǎn)提供廉價電力供應(yīng)；建議在金融、稅費等方面加大支持力度，鼓勵龍頭企業(yè)作為整合主體，切實推進(jìn)跨地區(qū)、跨行業(yè)、跨所有制的企業(yè)重組。

 

　　其三，均衡區(qū)域電價，加快電力體制改革，消除暴利預(yù)期。雖然從長遠(yuǎn)看，電解鋁等高耗能行業(yè)有向新疆等能源豐富的西部地區(qū)大面積轉(zhuǎn)移的趨勢與必要，但從中短期看，產(chǎn)能在區(qū)域間的完全轉(zhuǎn)移需要有一個漸進(jìn)的過程，且考慮到運輸能力和資源環(huán)境因素，新疆等西部地區(qū)僅僅因為優(yōu)惠電價而造成的產(chǎn)能擴(kuò)張也不宜突飛猛進(jìn)。因此，建議采取措施均衡區(qū)域電價，加快推進(jìn)國家電網(wǎng)體制改革，比如可在全國電解鋁行業(yè)率先試點，在全國范圍內(nèi)統(tǒng)一并網(wǎng)服務(wù)費至1分錢到3分錢，或者允許各地建設(shè)行業(yè)內(nèi)區(qū)域輸電網(wǎng)絡(luò)，以消除政策原因造成的電價不平等，打消相關(guān)企業(yè)在新疆等西部地區(qū)獲得超額利潤的預(yù)期，從而抑制產(chǎn)能投資沖動，使企業(yè)主動停止新建產(chǎn)能。

 

　　在需求側(cè)，基于當(dāng)前外需不振、貿(mào)易摩擦升級的現(xiàn)實情況，建議通過收儲、拓寬應(yīng)用范圍等手段加大鋁的國內(nèi)需求，切實“消化一批”，并通過技術(shù)創(chuàng)新提高鋁材的加工層次，獲取更高收益。一是要適當(dāng)增加國家對鋁的儲備。國家在當(dāng)前鋁價創(chuàng)兩年來新低的情況下擴(kuò)大收儲規(guī)模，不僅有利于消化一部分產(chǎn)能，促進(jìn)資產(chǎn)保值增值，也能夠樹立市場信心。二是要加大研發(fā)及財稅支持，積極拓寬鋁的應(yīng)用范圍。三是要積極努力通過技術(shù)攻關(guān)與創(chuàng)新，提高我國鋁材的加工層次，獲取更高收益。